Escribir en fichero de texto desde T-SQL

Hola a todos,

Ahí va mi pregunta:
Es posible escribir en un fichero de texto desde instrucciones T-SQL. Mi
idea es construir un típico fichero de LOG, para un procedure. Mi
intención es dejar constancia en ese fichero de log de lo sucedido
durante la ejecución del procedure.
He encontrado una forma:

master..xp_cmdshell 'echo algo que escribir >> C:\log.txt'

...pero utilizar este procedimiento... no sé, me da un poco de miedo por
cuestiones de seguridad. Lo encuentro algo peligroso (por su potencia).
Además no sé si este tipo de escritura (tomada un poco por los pelos) es
realmente eficiente, ¿existe alguna otra forma?

Gracias a todos!

Capt. Huevo
DBA en ciernes